央行再出手！存款利率有变！50万存三年，利息少了近万元！

一切来得太突然了！

昨日，央行正式公布，存款利率将迎来新的变化！存款利率上限有了新的确定方式！

以前，银行在基准利率的基础上确定实际利率时，用的都是乘法，即“基准利率×倍数”，比如我们经常碰到的“上浮20%”等等。

而调整后，算法将由乘法将变成加法，即“基准利率+基点”。

那么这个基点怎么定呢？央行也给出了上限：

对于活期存款，四大行的利率不高于基准利率加10BP，其他机构不高于基准利率加20BP；对于整存整取存款，四大行的利率不高于基准利率加50BP，其他机构不高于基准利率加75BP；

对于大额存单，四大行调的利率不高于基准利率加60BP，其他机构不高于基准利率加80BP。

看到这里，大家可能有些晕头转向，那这存款利率究竟是上调了还是下调了呢？我们就用非四大行的某银行为例，分别给大家算一算。

先看活期，央行的基准利率0.35%，此前银行可上浮的上限为50%，即0.35%*1.5=0.525%，调整后可上浮的上限为20BP，即0.35%+0.20%=0.55%；

再看定期，一年期的基准利率为1.50%，此前银行可上浮上限为50%，即1.50%*1.5=2.25%，调整后可上浮的上限为75BP，即1.50%+0.75%=2.25%；

一年期以上的定存，比如三年期基准利率为2.75%，过去上浮50%后可以达到4.125%，而调整后变为2.75%+0.75%=3.5%；

最后看大额存单，三年期的基准利率同样为2.75%，此前城农商行最高可以上浮1.55倍到4.2625%，现在只能加80个基点，即3.5%。

由结果可以看出，调整后活期存款利率略有提高，一年期定期相比无变化，而随着定期期限的加长，以及基准利率的提高，利息下降的幅度就越明显。

所以不知道大家发现没有，这几天各大行的大额存单利率均有一定程度的下降。比如工行，他们家的三年期大额存单利率直接从3.85%降到了3.25%。还有中行，三年期大额存单利率此前最高可达3.9875%，最新一期直接降到了3.35%。

这相当于50万元的大额存单存三年，利息直接少了近万元！

看到这里，大家估计已经按耐不住了，央妈为何总想着法子“整”老百姓的钱袋子呢？其实大家误会了，央妈这么做的目的，是整顿银行间的恶性竞争。

从上面的计算不难发现，由于长期存款的基准利率较高，加上乘法的杠杆，导致执行利率明显偏高，个别金融机构就会以此通过许多不规范的所谓“创新”性产品来吸收长期存款。其他银行为了稳定存款来源，也只能被动地抬高存款利率。

最后的结果就是，整个存款市场是由“坏银行”来定价，而在这种竞争环境下，尤其是那些实力不太够的中小银行，为了揽储一定程度忽略负债能力，导致系统性风险陡增。

所以，央妈此举的最终目的还是在保护大家的钱袋子，大可不必过分地解读为“降息”，毕竟调整的结果是“有升有降”。

当然，今后大家在资产配置时，可能就要适当调整中长期存款的比例了。